【明日主题前瞻】乘“双碳”东风，这一新能源核心材料价格持续刷新历史新高，这家公司是细分产品全国最大生产企业之一

【今日导读】

乘“双碳”东风，这一新能源核心材料价格持续刷新历史新高，这家公司是细分产品全国最大生产企业之一

“废料”比新货还贵，企业加价抢货，这一新能源配套产业迎来“高光时刻”，这家公司生产线刚刚投入生产

供不应求！该核心资源价格较1月大涨超50%，下游产品销量翻倍增长，二线厂商都在被争夺

中央一号文件发布，供需紧张+政策不断催化，这个关键核心领域有望迎来高质量爆发

华为确认参展MWC2022世界移动通信大会

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乘“双碳”东风，这一新能源核心材料价格持续刷新历史新高

据中国稀土行业协会，2022年02月22日稀土价格指数为431.0，较前一日上涨4点，续创历史新高。较2021年12月31日的339.7大涨近27%。

分析人士指出，近期稀土价格维持强势，核心原因是供需错配，供给端：节前公布的稀土上半年生产指标虽总体符合预期，但处于预期下限，同时缅甸在严峻疫情形势下，稀土进口矿供给扰动或将持续；需求端：新能源汽车、风电、工业电机等需求高速驱动下，磁材厂订单饱满，供需基本面强支撑下稀土价格稳中有进、高位运行。根据弗若斯特沙利文的预测，2025年我国及全球的稀土永磁材料产量将分别达到28.4万吨和31.0万吨，预计未来全球高性能钕铁硼供给增量或主要集中在中国。中信证券分析指出，2021年是稀土全产业链的利润拐点，预计2022年稀土价格有望持续得到供需基本面的强支撑，量价齐升下产业链利润或持续超预期。

A股上市公司中，龙磁科技年产各类烧结永磁铁氧体产品30000吨，换向器4000万只，是全国最大的永磁铁氧体生产企业之一。英洛华子公司英洛华磁业是同时具备研发生产粘结和烧结钕铁硼磁性材料、磁性组件少数企业之一。大地熊现有烧结钕铁硼总体产能为6000吨/年，预计到2022年末总体产能达到8000至10000吨/年。

“废料”比新货还贵，企业加价抢货，这一新能源配套产业迎来“高光时刻”

根据国家规定，动力电池容量衰减至额定容量的80%以下，就面临退役、被强制回收。近期由于镍、钴、锂等原材料价格大涨，动力电池回收价格也随之飙升。在江西赣州龙南的一家废旧电池回收工厂，负责人表示，去年最低的时候，回收跟新货相比只有60%的价格，现在基本上折扣系数已经翻了一番，120%已经有人敢喊了。有废旧电池供应商表示，动力电池回收价格上涨得太快，已经超过预期。在这种情况下，回收企业都是加价买，生怕买迟了又涨价。

日前，八部门联合发布《加快推动工业资源综合利用实施方案的通知》。此次发布为工信部等部委继1月12日后再提完善废旧动力电池回收体系。在“3060”双碳目标驱动下，作为能源结构转型关键路径的新能源储能迎来黄金赛道，动力电池回收再利用是大势所趋。根据中国汽车技术研究中心的数据，2020年中国新能源汽车保有量已达492万辆，累计退役的动力电池有20万吨（约25GWh）。2025年我国需要回收的废旧动力电池容量预计将达到137.4GWh，超过2020年的5倍。广发证券分析指出，中观测算2030年三元材料回收空间达475亿元，磷酸铁锂电池回收市场空间达440亿元，合计规模近千亿。

A股上市公司中，迪生力控股子公司广东威玛新能源锂电池回收处理资源化利用第一期生产线已进入正常生产运行。天奇股份全资子公司天奇金泰阁开展废旧电池回收资源化业务多年，已具备实现锂离子电池全部金属提取工艺，回收水平均高于行业平均水平。超越科技回收涉及废弃锂电池及极片，后期供货商将包括整车厂及电池生产商等。

供不应求！该核心资源价格较1月大涨超50%，下游产品销量翻倍增长

国内新能源汽车迎来开门红，1月产销量分别达到45.2万辆和43.1万辆，同比分别增长1.3倍和1.4倍，延续去年高增长态势。在下游终端需求持续火热的情况下，产业链上游锂资源维持高景气，锂盐价格持续上涨突破45万元/吨大关，较2022年1月初的28.20万元/吨大幅上涨超50%。

据安泰科监测，截至上周五，市场已出现49万元/吨的报价。国内锂盐供需关系进入实质性的供小于求状态，寒冷天气下青海盐湖产能难以释放，去年四季度智利碳酸锂出口量较低，导致今年一季度碳酸锂到港量不足。安信证券指出，电池级碳酸锂仍有缺口，氢氧化锂缺口受冶炼厂检修影响扩大，供需缺口或支撑锂价继续上行。2022年，乘联会已上调国内新能源车销量目标，动力电池仍呈现供不应求的局面，而车企们为了抵御“电荒”风险，保证供应链安全，纷纷扩充了电池供应商名单，更多二线厂商正在被争夺。华福证券表示，新能源汽车高景气度的持续，以目前的动力电池产量，预计到2022年动力电池供需就达到了紧平衡关系，2023年后动力电池的供需紧张的状况将更加严重。目前，锂电池中游材料我国拥有绝对性的优势，该环节主要包括正极、负极、电解液、隔膜等电池材料的制造等。

A股上市公司中，西藏城投投资开发的西藏阿里龙木错和结则茶卡两个盐湖，合计碳酸锂储量390万吨居世界前列。杉杉股份表示，公司锂电池负极材料和电解液产品售价有相应提升。鹏辉能源成功研发出6C快充电池产品，该款动力电池电芯具备6C持续充电能力，充电10分钟可基本充满电，同时具有高能量密度（>200Wh/kg），电芯循环寿命可达4000周以上。

中央一号文件发布，供需紧张+政策不断催化，这个关键核心领域有望迎来高质量爆发

中共中央、国务院发布做好2022年全面推进乡村振兴重点工作意见指出，大力推进种源等农业关键核心技术攻关。全面实施种业振兴行动方案。

近年来围绕种子为核心的政策不断出台，全力发展种业的政策风向明显，如作物转基因安全证书颁发加速、《种业振兴行动方案》提出、新《种子法》修订完成即将施行、《农业转基因生物安全评价管理办法》《主要农作物品种审定办法》《农作物种子生产经营许可管理办法》《农业植物品种命名规定》4部规章内容扩大至转基因范畴等。华西证券认为，叠加玉米、大豆等供需紧张的局面，有望显著提振市场种子需求，优化种业经营环境，利好研发实力强劲的优质种企市场份额的持续扩大。此次，中央一号文件对种业继续强调，在政策暖风下，种业基本面改善的预期较为完善，种业相关上市公司或将迎来重要政策窗口期。多位业内人士表示，种业支持政策频出，种业振兴已经进入逐步落实阶段。随着新修订的种子法于2022年3月1日起施行，相关支持政策陆续落地，种业有望迎来高质量爆发。

A股上市公司中，大北农目前已与100多家玉米种子企业都建立了生物育种合作关系，公司已与南美种企深化合作，将中国自主知识产权的转基因技术与本地优异的种质结合，培育强有竞争力的生物育种大豆新品种。登海种业玉米种子销量在国内种子市场的占有率为6%-7%。隆平高科主要从事农作物高科技种子及种苗的研发、繁育、推广及服务，自2008年以来，公司每年承担国家级、省级、地区级种子救灾备荒种子均在120万公斤以上，是国内种企中承储量最多的企业之一。

华为确认参展MWC2022世界移动通信大会

近日，华为确认将参展MWC2022世界移动通信大会。世界移动通信大会（MWC）是一年一度全球最具影响力的移动通信领域展览会，将于2022年2月28日至3月3日举行。对于此次会议，华为表示全球经济和社会正在全面回归，行业数字化成为经济发展的新引擎，绿色低碳是人类社会的共同愿景，ICT技术（信息通信领域技术）在其中发挥越来越重要的作用。未来，华为将和全球运营商、合作伙伴一起，打造极简、绿色、智能的ICT基础设施。

华西证券宋辉表示，ICT技术与数字经济紧密相关构成数字经济的基础核心，也是国家产业升级和推动企业发展的重要基石。在云网融合基础上，算力与网络融合也在加速，ICT领域越来越受市场关注。方正证券方闻千表示，东数西算驱动服务器、交换机、路由器、光模块等ICT基础设施设备采购需求增加，带动ICT景气浪潮。据Keystone Strategy & Huawei SPO Lab预测，预计2025年全球与ICT相关的行业数字化收入将达到4.7万亿美元。

上市公司中，天源迪科是华为战略合作伙伴，是华为ICT产品全国总经销商、企业业务核心合作伙伴、华为锟鹏生态合作伙伴、欧拉开源社区成员，在通信、公安、政府等多个领域实现了产品相互认证；中富通为电信运营商、通信设备商（华为等）提供通信网络建设、维护、优化服务业务，为行业用户提供自组网、ICT、物联网等系统解决方案和软件开发服务，公司持有英博达70%的股权，加速边缘计算相关产品的研发与应用，随着云游戏云计算边缘计算及分布式存储的兴起，通讯运营商们对边缘计算服务器及AI算力配件有巨大需求。